Warum fällt der Markt schneller als er steigt?

Sind Sie auch überrascht, dass der DAX im Jahr 2012 innerhalb weniger Wochen ca. 14% zugelegt hat? Sind Sie auch auf dem falschen Fuß erwischt worden, als dieser im August 2011 innerhalb weniger Handelstage ca. 25% abgab?

An dieser Stelle soll nicht hinterfragt werden, woran das jeweils gelegen haben könnte, auch wenn ich zu gern nicht nur eine Vermutung, sondern eine echte Antwort darauf hätte. Vielmehr interessiert die Frage, warum der DAX (stellvertretend auch für andere Aktienmärkte) deutlich schneller gefallen ist als jüngst gestiegen?!

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Rohstoffe – Stoffe aus dem nicht nur Träume sind

Haben Sie sich auch schon gefragt, warum Windräder manchmal still stehen? Vielleicht weil gerade dem Wind die Puste ausgegangen ist oder die Netzleitungen gerade dem Strom aus Kernenergie vorbehalten sind. Oder vielleicht auch, weil organisierte Banden die Windkraftanlage ungebeten besucht und diese “nebenbei” um das lebensnotwendige Kupfer erleichtert haben. Kupfer das immerhin im Wert von ca. 20.000 Euro verbaut ist.

Dieses etwas skurrile Beispiel verdeutlicht zweierlei, nämlich dass Rohstoffe wie Kupfer eminent wichtig sind und dass diese mittlerweile wieder so teuer zu sein scheinen, dass man dafür selbst Gefängnis zu riskieren bereit ist.

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Internetfreiheit ad ACTA gelegt

So wie wir die Gesundheit vermissen, wenn sie weg ist, so könnte es uns bald mit der (heute selbstverständlichen) Freiheit im Internet ergehen. Freiheit, die nicht nur den Autoren dieses Blogs erlaubt, Gedanken, Meinungen und nicht zuletzt Anregungen mitzuteilen und sich auszutauschen. Ganz zu schweigen von der damit verbundenen Leichtigkeit, Informationen effizient zu beschaffen. Doch wie passt es zur Freiheit, dass weitgehend unbemerkt von der Öffentlichkeit neue Urheber- und Antipirateriegesetze verhandelt und verabschiedet wurden? Gesetze, die unter dem harmlosen Namen ACTA (Anti-Counterfeiting Trade Agreement) bekannt sind und mittlerweile von Ländern wie den USA, Japan, aber auch Frankreich und Österreich unterzeichnet worden sind. Länder wie Tschechien, Polen und auch Deutschland haben die Unterzeichnung vorerst gestoppt. Doch warum erhitzt dieses “Übereinkommen” die Gemüter, so dass hunderttausende von Menschen protestieren? Und warum soll damit gerade die Internetfreiheit ad ACTA gelegt sein? Dies lässt sich im folgenden Video auf youtube gut nachvollziehen (auch auf Wikipedia   stehen viele nützliche Infos zur Verfügung). PS: Sollte ACTA im internationalen Rahmen ratifiziert werden, dürfte es Seiten wie youtube bald nicht mehr geben.

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Bankberater: Druck und Frust = gute Kundenberatung?

In den letzten Jahren, spätestens aber seit Ausbruch der Wirtschafts- und Finanzkrise wurde viel über die Beratung in Banken und den Bankberater im Allgemeinen berichtet, meist allerdings eher negativer Natur. Verständlich, wenn man bedenkt, dass Kunden jenseits Alter 90 geschlossene Beteiligungen mit einer Laufzeit von 20 Jahren und mehr “angedreht” bekommen. Gerade weil dies Extrembeispiele sind und nicht verallgemeindert werden dürfen, lohnt sich ein näherer Blick auf diese Branche bzw. viel mehr die Menschen, die dahinter stehen.

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Immobilien: Kaufen oder Mieten?

Sind Sie auch Mieter? Haben Sie auch genug von der Euro- und Schuldenkrise, Inflationsängsten und turbulenten Börsen? Wenn ja, willkommen im Club! Nachvollziehbar, dass zuletzt viele meiner Kunden über Immobilien nachdenken und sich die Frage stellen: Soll ich kaufen oder weiterhin mieten?

 Leider gehört diese Frage zu der Sorte, die sich nicht abschließend klären lässt, jedoch viel Diskussionsstoff und Emotionalität in sich birgt. Im Sinne eines Honorarberaters kann ich im Folgenden nur saubere Entscheidungsgrundlagen (Pro/Contra, Berechnungsmethodik) liefern…

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Ein Blick in Nachbars Garten

Ständig wird gepredigt (auch in diesem Blog), auf die richtige Anlagestrategie und Streuung  komme es an. Dies bedeutet unter Umständen auch, von der Masse abzuweichen. Um zu verstehen was Masse bedeutet, lohnt der Blick in die Vermögensbilanz der Bundesbürger oder vereinfacht gesprochen in des Nachbars Garten.

Klassischer Weise stecken rund 50% des Gesamtvermögens in Immobilien. Alle Nachbarn zusammengenommen sind rund 5 Billionen Euro in eigengenutzten oder vermieteten Immobilien investiert. Rund 4,6 Billionen Euro, also ebenfalls ca. 50%, setzen sich aus Bankeinlagen, Versicherungsguthaben sowie Wertpapieren wie Aktien und Anleihen zusammen. Ein Teil dieser Vermögenswerte, nämlich rund 1,5 Billionen Euro, wird über Schulden bzw. Darlehen finanziert.

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Die große Liquiditätswelle: Surfen oder auf der Strecke bleiben

Wenn Sie nun sagen, Surfen sei nur etwas für junge waghalsige Leute, dann würde ich Ihnen vermutlich auf den Sport bezogen zustimmen, im Hinblick auf Ihr Vermögen aber widersprechen. Denn gerade die Älteren unter uns, die ihr Leben lang gespart und Vermögen zur Seite gelegt haben, sich im Ruhestand oder kurz davor befinden, sollten zeitnah einen “Crashkurs” in Sachen Surfen belegen.

Streng genommen müssten Sie eigentlich bereits auf dem Surfbrett stehen und die Welle aus Liquidität reiten. Liquidität, die massenhaft insbesondere seit Ausbruch der Wirtschafts- und Finanzkrise ins System (Staaten, Banken, Unternehmen, Privatleute) gepumpt wurde und wird. Einige Beispiele gefällig?

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Vom Petro-Dollar zum Petro-xxx?

Der Begriff “Petro-Dollar” erklärt die Dominanz des US-Dollars als “Weltzahlungsmittel” bzw. Weltreservewährung. Denn die Unmengen an täglich gefördertem und gehandeltem Öl werden in US-Dollar abgewickelt. Man könnte gar meinen, der US-Dollar sei durch das Öl gedeckt. Dass dies nicht stimmt bzw. immer weniger zu stimmen scheint, zeigt sich unter anderem am hartnäckigen Gerücht, dass Indien und China das iranische Öl mit Gold bezahlen wollen http://www.sparschwein-berater.de/2012/01/29/sensation-oel-gegen-gold/. Werden damit Gold, eine andere Währung oder ein Korb aus Währungen und Gold die Funktion des Petro-Dollar übernehmen? Dies vermag niemand zu sagen. Doch in solch einem Szenario würde der schleichende Einflussverlust des US-Dollar Fahrt aufnehmen. Dass dies für die USA und die Weltwirtschaft mittel- bis langfristig nicht von Nachteil sein muss, zeigt unter anderem dieser sehenswerte Beitrag. Jeder ist aufgefordert, sich seine Meinung selbst zu bilden.

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Die verlorene Generation

Wer möchte nicht wieder jung sein?! Doch stellen Sie sich vor, Ihr Traum könnte Wirklichkeit werden… ich fürchte, ein Alptraum könnte daraus erwachsen.

Sie wachen auf, sind zwischen 15 und 24 Jahre alt, sind Spanier, haben gute Sprach-kenntnisse und beherrschen die modernen Kommunikations- und Informationsmedien aus dem Effeff. Kommen auch noch Kraft und Elan hinzu, sollten Ihnen eigentlich alle Türen offenstehen?! Doch mit rund 50%-iger Wahrscheinlichkeit bleiben Ihnen diese Türen verschlossen, denn in Spanien ist nahezu jeder Zweite Ihrer Altersgruppe arbeitslos! Ähnlich ergeht es Ihnen als Grieche und mit 30%-iger Wahrscheinlichkeit auch als Portugiese, Ire und Italiener. Selbst als Franzose könnten Sie zu denjenigen 25% gehören, die ohne Job und damit Perspektive dastehen. Wie schön wäre es, wieder einzuschlafen, jung zu bleiben und in Deutschland aufzuwachen, denn immerhin ist hier “nur” jeder Zehnte ähnlich tangiert…

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Sensation: Öl gegen Gold

Weitgehend unbemerkt von der breiten Öffentlichkeit könnte sich eine Sensation anbahnen. Als Reaktion auf die angekündigten Sanktionen haben sich Iran und Indien darauf verständigt, Öl gegen Gold zu tauschen bzw. Öl mit Gold zu bezahlen. Auch China überlegt, diesem Beispiel zu folgen. Sowohl für den Iran als auch den weltweiten Ölhandel wären die angedachten Größenordnungen alles andere als von Pappe. Denn Indien und China importieren zusammen ca. 40% des geförderten iranischen Öls und Iran ist nach Russland, Saudi Arabien und den USA der weltweit viertgrößte Ölförderer.

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